Страхование инвестиционного портфеля срочными контрактами

Рассматривается задача динамического страхования позиции по акциям посредством открытия противоположной позиции по фьючерсным контрактам. При этом при определении оптимального числа фьючерсных контрактов учитывается ожидаемый доход портфеля. Приводится решение задачи минимизации дисперсии портфеля по числу контрактов при ограничении на ожидаемый доход. Решение предполагает использование адаптивных методов оценки необходимых ценовых параметров.