The impact of digital finance on household financial behavior: a machine learning based analysis

This study conducts a detailed analysis using machine learning methods on the multidimensional impacts of digital finance on household financial behavior. Utilizing text vectorization and cluster analysis techniques and drawing on an extensive corpus from the Web of Science database, this research reveals four principal dimensions through which digital finance shapes household financial practices: consumer financial knowledge and behavior, mobile payment and its effects on the rural economy, innovation in financial technology and its regulatory implications, and the contributions of digital finance and e-commerce to poverty reduction. The findings indicate that digital finance, by enhancing the accessibility of financial knowledge and services, alters consumer financial decisions and behaviors, particularly with the proliferation of mobile payments and the push for fintech innovation. These changes not only enhance the efficiency and inclusiveness of financial services but also pose new challenges for market regulation. Moreover, the integration of digital finance with e-commerce provides increased economic opportunities for low-income and rural residents, thereby aiding in the enhancement of economic inclusivity and the reduction of poverty. This study offers new perspectives on the complex impacts of digital finance on household behavior and outlines directions for policy formulation and future research.

В данном исследовании с помощью методов машинного обучения проводится детальный анализ многомерного влияния цифровых финансов на финансовое поведение домохозяйств. Используя методы векторизации и кластерного анализа текста и опираясь на обширную базу данных Web of Science, данное исследование выявляет четыре основных аспекта, посредством которых цифровые финансы формируют финансовую практику домохозяйств: финансовые знания и поведение потребителей, мобильные платежи и их влияние на сельскую экономику, инновации в области финансовых технологий и их регулятивные последствия, а также вклад цифровых финансов и электронной коммерции в сокращение бедности. Результаты исследования показывают, что цифровые финансы, повышая доступность финансовых знаний и услуг, изменяют финансовые решения и поведение потребителей, особенно в связи с распространением мобильных платежей и инноваций в области финтех. Эти изменения не только повышают эффективность и инклюзивность финансовых услуг, но и ставят новые задачи для регулирования рынка. Кроме того, интеграция цифровых финансов с электронной коммерцией открывает более широкие экономические возможности для малообеспеченных и сельских жителей, способствуя тем самым расширению экономической инклюзивности и сокращению бедности. Данное исследование предлагает новый взгляд на комплексное воздействие цифровых финансов на поведение домохозяйств и намечает направления для разработки политики и будущих исследований.